Опционы на криптовалюты — это финансовые деривативы, которые позволяют трейдерам страховать свои инвестиции или спекулировать на ценах, не приобретая и не продавая фактически саму криптовалюту. Широко используемые для хеджирования, спекуляций и управления рисками на волатильных рынках, опционы играют критическую поддерживающую роль, и их используют как профессиональные, так и розничные трейдеры.
Типы опционов на криптовалюты
-
Колл-опционы: Они предоставляют держателю возможность купить заранее определенную криптовалюту по страйк-цене до истечения срока опциона. Колл-опционы применяются трейдерами, когда они ожидают роста цены криптовалюты.
-
Пут-опционы: Дают держателю возможность продать определенную криптовалюту по страйк-цене до истечения срока опциона. Трейдеры используют пут-опционы, когда ожидают падения стоимости криптовалюты.
Ключевые термины в торговле опционами
-
Страйк-цена: Цена, по которой держатель может купить или продать криптовалюту, лежащую в основе опциона.
-
Премия: Цена покупки опциона. Это первоначальный платеж, который покупатель осуществляет продавцу.
-
Дата истечения: Дата, когда срок действия опциона истекает. После этой даты опцион становится недоступным.
-
В деньгах (ITM): Колл-опцион считается ITM, когда цена криптовалюты выше установленной страйк-цены; пут-опцион — когда цена ниже установленной страйк-цены.
-
Вне денег (OTM): OTM означает, что колл-опцион имеет страйк-цену выше текущей цены базового актива, или пут-опцион имеет страйк-цену ниже текущей рыночной цены.
-
На деньгах (АТМ): Криптовалюта торгуется по страйк-цене.
Криптовалютные биржи, поддерживающие торговлю опционами
- Binance (Binance была основана в 2017 году Чанпэн Чжао (известным как CZ) и с тех пор стала самой популярной и технологически продвинутой криптовалютной биржей в мире.).
- Bybit (Bybit известен в криптосообществе как биржа, которая часто проводит акции и раздает награды.).
- OKX (OKX в первую очередь ориентирован на пользователей. Они акцентируют внимание на максимальном удобстве и скорости обмена, и OKX делает это очень хорошо. Кроме того, у OKX есть собственный и очень удобный децентрализованный кошелек для безопасного хранения токенов.).
- Kucoin (Популярная биржа, работающая с 2017 года. На наш взгляд, это криптобиржа с самым удобным интерфейсом для пользователей, который мы когда-либо видели.).
Преимущества опционов на криптовалюту
-
Хеджирование: Трейдеры могут снижать потенциальные убытки в периоды волатильности на рынке, фиксируя цены с помощью опционов.
-
Кредитное плечо: Трейдеры могут делать ставки на сумму, значительно превышающую инвестиции (премия).
-
Гибкость: Опционы позволяют спекулировать как на падении, так и на росте рыночного направления.
-
Управление рисками: Покупатели опционов имеют заранее определённый, ограниченный риск (т.е. уплаченная премия), в то время как продавцы могут корректировать тактику для минимизации своих рисков потерь.
-
Спекуляции: Опционы дают возможность получить прибыль от движения рынка без необходимости владения базовой криптовалютой.
Риски опционов на криптовалюту
-
Сложность: Успешная торговля опционами требует хорошего понимания рыночных механизмов, что может быть сложно для новичков.
-
Потеря премии: Если рынок не движется в их пользу, покупатели рискуют потерять уплаченную премию.
-
Высокая волатильность: Одной из уникальных особенностей крипторынков является их высокая волатильность, что оставляет желать лучшего с точки зрения безопасности (особенно для продавцов).
-
Риск истечения срока: Опционы имеют сроки истечения.
Торговля опционами на криптовалюту — это мощный метод эффективного управления рисками и инвестирования в волатильные финансовые рынки. Опционы — настоящее сокровище, но они рекомендованы только тем, кто знаком с рынком и связанными рисками. А для трейдеров, которые готовы потратить немного больше времени на обучение, крипто опционы могут стать отличным дополнением к торговому арсеналу.
